西方外幣報(bào)表時(shí)態(tài)法和現(xiàn)行匯率法的特征

 當(dāng)今世界上關(guān)于外幣報(bào)表折算方法的爭(zhēng)論主要在時(shí)態(tài)法和現(xiàn)行匯率法之間展開，選擇模式分為三種：采用現(xiàn)行匯率法，采用時(shí)態(tài)法，或兩者兼用。本文在對(duì)幾個(gè)有代表性國(guó)家所采用的外幣報(bào)表折算方法進(jìn)行比較分析的基礎(chǔ)上，指出解決爭(zhēng)論的方法只有以現(xiàn)行成本計(jì)量屬性代替歷史成本計(jì)量屬性。

一、時(shí)態(tài)法和現(xiàn)行匯率法的基本特征

1.時(shí)態(tài)法的基本特征。時(shí)態(tài)法認(rèn)為外幣折算只是一種計(jì)量變換程序，是對(duì)按外幣計(jì)量的既定價(jià)值的重新表述，它不應(yīng)該改變計(jì)量項(xiàng)目的屬性（會(huì)計(jì)基礎(chǔ)），而只是改變計(jì)量的貨幣單位，即對(duì)外幣改用本幣計(jì)量，折算的結(jié)果好似子公司的報(bào)表中的資產(chǎn)和負(fù)債在交易時(shí)日就已經(jīng)把發(fā)生額折算為本國(guó)貨幣等值。根據(jù)這一思想，其具體做法是，對(duì)所有的貨幣性資產(chǎn)、負(fù)債項(xiàng)目按編表日的現(xiàn)行匯率（即期末匯率）折算，對(duì)于按歷史成本計(jì)量的非貨幣性資產(chǎn)、負(fù)債項(xiàng)目采用原入賬時(shí)的歷史匯率折算，對(duì)按現(xiàn)行成本計(jì)量的非貨幣性資產(chǎn)。負(fù)債項(xiàng)目采用期末匯率折算。在此法下，考慮到匯率變動(dòng)是一個(gè)客觀事實(shí)，只有在匯率變動(dòng)的當(dāng)期就確認(rèn)其會(huì)計(jì)影響，才能更好地滿足報(bào)表使用者預(yù)測(cè)和決策的需要，所以，時(shí)態(tài)法通常將折算差額直接記入當(dāng)期合并損益中。
    
2.現(xiàn)行匯率法的基本特征。在現(xiàn)行匯率法下，對(duì)國(guó)外子公司報(bào)表中的所有資產(chǎn)、負(fù)債項(xiàng)目都要按單一的現(xiàn)行（期末）匯率折算，其目的在于保持子公司外幣報(bào)表原先表述的財(cái)務(wù)結(jié)果和關(guān)系，同時(shí)揭示匯率變動(dòng)對(duì)母公司在國(guó)外子公司的投資凈額（子公司報(bào)表中的母公司權(quán)益）的影響，其著眼點(diǎn)與不同的資產(chǎn)、負(fù)債項(xiàng)目在交易時(shí)日的不同計(jì)量屬性毫不相干。正因?yàn)槿绱耍�折算的結(jié)果將以“折算調(diào)整額”這一獨(dú)立的項(xiàng)目，包含在合并資產(chǎn)負(fù)債表的股東權(quán)益內(nèi)，并且除非母公司出售其對(duì)國(guó)外子公司的投資或?qū)ζ淝逅悖�平時(shí)均不得減少這部分析算差額累計(jì)數(shù)。

二、外幣報(bào)表折算的國(guó)際比較

1.美國(guó)。美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)（FASB ）的第52號(hào)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則公告《外幣折算》（SFAS NO.52）規(guī)定外幣折算應(yīng)達(dá)到以下兩項(xiàng)目標(biāo)：①在合并報(bào)表中反映按照每一個(gè)被合并的主體從事經(jīng)營(yíng)的主要通貨（它的功能貨幣）所計(jì)量的財(cái)務(wù)結(jié)果和財(cái)務(wù)關(guān)系；②提供一般與匯率變動(dòng)對(duì)企業(yè)的現(xiàn)金流是和業(yè)主權(quán)益的預(yù)期經(jīng)營(yíng)影響相一致的信息。這兩項(xiàng)目標(biāo)無(wú)疑是以功能貨幣的擇定為前提的，它反映被合并的子公司在經(jīng)營(yíng)管理上所持的貨幣觀念。某一國(guó)外主體的功能貨幣是作為它從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)和創(chuàng)造現(xiàn)金流量的主要經(jīng)濟(jì)環(huán)境內(nèi)的通貨。國(guó)外主體按其經(jīng)營(yíng)所處的環(huán)境不同，分為“母公司的有機(jī)組成部分”和“自主經(jīng)營(yíng)的國(guó)外主體”兩類。前者所指的國(guó)外子公司視為母公司在境外經(jīng)營(yíng)的延伸，其功能貨幣通常為美元，采用時(shí)態(tài)法對(duì)外幣報(bào)表進(jìn)行重新計(jì)量。所謂重新計(jì)量是指將國(guó)外子公司記賬用的貨幣折算成功能貨幣。后者是指在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和財(cái)務(wù)決策上有較大的自主權(quán)，并與國(guó)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境融為一體的經(jīng)濟(jì)實(shí)體，其功能貨幣一般非母公司的報(bào)告貨幣（美元）。如其功能貨幣為子公司所在國(guó)的貨幣，此時(shí)采用現(xiàn)行匯率法對(duì)國(guó)外子公司的外幣報(bào)表進(jìn)行折算；如其功能貨幣為第三國(guó)貨幣，則先采用時(shí)態(tài)法將其按子公司所在國(guó)貨幣記賬的報(bào)表重新按第三國(guó)貨幣計(jì)量，再采用現(xiàn)行匯率法折算成美元表述。另外，值得注意的是，當(dāng)國(guó)外子公司處于高度通貨膨脹經(jīng)濟(jì)環(huán)境（指三年內(nèi)累計(jì)通貨膨脹率接近或超過100%）時(shí)，則應(yīng)以母公司的報(bào)告貨幣作為功能貨幣，用時(shí)態(tài)法把當(dāng)?shù)刎泿胖匦掠?jì)量為母公司的報(bào)告貨幣。
    
2.美國(guó)。英國(guó)的第20號(hào)標(biāo)準(zhǔn)實(shí)務(wù)公告《外幣折算會(huì)計(jì)》與SFAS NO.52的有關(guān)要求基本一致。不同之處在于：①對(duì)自主經(jīng)營(yíng)的國(guó)外實(shí)體因采用現(xiàn)行匯率法產(chǎn)生的折算損益，計(jì)入類似準(zhǔn)備性質(zhì)的“暫記項(xiàng)目”，以備抵未來(lái)期間可能發(fā)生的折算損益，而由于借款凈額引起的損益則計(jì)入當(dāng)期損益。②在現(xiàn)行匯率法下，對(duì)損益表項(xiàng)目既允許采用美國(guó)做法，即按整個(gè)報(bào)告期的加權(quán)平均匯率折算，也允許按編表日的現(xiàn)行匯率折算。這主要是為了更好地保持現(xiàn)行匯率法下國(guó)外子公司原有報(bào)表所反映的財(cái)務(wù)狀況和金額比例關(guān)系不被破壞。③對(duì)處在惡性通貨膨脹環(huán)境下的自主經(jīng)營(yíng)的國(guó)外實(shí)體，要求在折算前先進(jìn)行物價(jià)變動(dòng)影響的調(diào)整，然后再采用現(xiàn)行匯率法對(duì)外幣報(bào)表進(jìn)行折算。

　3.國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)。其第21號(hào)國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則公告《匯率變動(dòng)的影響》與SFAS NO.52的見解十分類似，它從國(guó)外經(jīng)營(yíng)與報(bào)告企業(yè)之間的融資和經(jīng)營(yíng)關(guān)系上的特點(diǎn)出發(fā)，把國(guó)外經(jīng)營(yíng)分為“構(gòu)成報(bào)告企業(yè)經(jīng)營(yíng)整體組成部分的國(guó)外經(jīng)營(yíng)”和“國(guó)外實(shí)體”兩種，并且認(rèn)為，對(duì)它們的外幣報(bào)表所采用的折算方法，應(yīng)該適合它們的不同特征。這樣，對(duì)前者應(yīng)當(dāng)采用時(shí)態(tài)法，對(duì)后者則應(yīng)當(dāng)采用現(xiàn)行匯率法。對(duì)于以惡性通貨膨脹環(huán)境中的貨幣編報(bào)的“國(guó)外實(shí)體”的財(cái)務(wù)報(bào)表，第21號(hào)國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定類似于英國(guó)，認(rèn)為該報(bào)表在折算成報(bào)告企業(yè)的報(bào)告貨幣之前，應(yīng)按國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第20號(hào)《惡性通貨膨脹經(jīng)濟(jì)中的財(cái)務(wù)報(bào)告》的要求進(jìn)行重述，然后再按現(xiàn)行匯率法折算。
    
4.加拿大。加拿大的外幣報(bào)表折算方法也與SFAS NO.52的要求基本一致，主要區(qū)別在于長(zhǎng)期貨幣性項(xiàng)目的外幣交易損益和外幣折算損益要遞延，在有關(guān)項(xiàng)目的存續(xù)期內(nèi)予以攤銷。此外，遞延所得稅按歷史匯率折算，而美國(guó)則按現(xiàn)行匯率折算。
    
5.荷蘭。荷蘭基本上是采用現(xiàn)行匯率法折算外幣報(bào)表，但對(duì)固定資產(chǎn)項(xiàng)目及其折舊費(fèi)卻按歷史匯率折算，折算損益轉(zhuǎn)入準(zhǔn)備賬戶，以備抵未來(lái)期間可能發(fā)生的折算損益。但有的公司，如菲利浦公司則將當(dāng)期折算損失不足以用前期累計(jì)的折算利得沖減的部分直接記入當(dāng)期損益。
    
6.日本。日本的外幣報(bào)表折算方法，結(jié)合了時(shí)態(tài)法與區(qū)分流動(dòng)與非流動(dòng)項(xiàng)目法兩者的特點(diǎn)。具體來(lái)說(shuō)，在采用時(shí)態(tài)法時(shí)，對(duì)長(zhǎng)期貨幣性負(fù)債項(xiàng)目按歷史匯率折算，折算差額在資產(chǎn)負(fù)債表中作為有關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債的調(diào)整項(xiàng)目。另外，允許在非常的貨幣環(huán)境下從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的子公司，采用其他合理的折算方法。

三、各國(guó)外幣報(bào)表折算方法存在的問題

1.兼用時(shí)態(tài)法和現(xiàn)行匯率法存在的問題。美國(guó)、英國(guó)、加拿大和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)都同時(shí)推薦時(shí)態(tài)法和現(xiàn)行匯率法，認(rèn)為它們分別適用于經(jīng)營(yíng)性質(zhì)不同的國(guó)外子公司的報(bào)表，在一定程度上解決了時(shí)態(tài)法和現(xiàn)行匯率法孰優(yōu)孰劣的爭(zhēng)論，但同時(shí)又帶來(lái)了新的問題：①兼用時(shí)態(tài)法和現(xiàn)行匯率法，需要管理當(dāng)局作出職業(yè)判斷，來(lái)對(duì)國(guó)外子公司進(jìn)行分類，而不同的分類導(dǎo)致選擇不同的折算方法，采用不同的折算方法對(duì)合并損益的影響又不相同，這勢(shì)必造成對(duì)子公司的具體分類會(huì)受到企業(yè)管理當(dāng)局的主觀臆斷，從而在一定程度上影響了合并會(huì)計(jì)報(bào)表的真實(shí)性和有用性；②在跨國(guó)公司內(nèi)部，對(duì)國(guó)外子公司采用不同的方法進(jìn)行外幣報(bào)表折算，使得合并會(huì)計(jì)報(bào)表成為多種方法、觀點(diǎn)和理論的疊加，其有用性就值得懷疑；③由于折算差額在時(shí)態(tài)法下記入當(dāng)期損益，在現(xiàn)行匯率法下則作為股東權(quán)益的調(diào)整項(xiàng)目，且跨國(guó)公司其海外子公司又具有多樣性，這就為母公司通過對(duì)跨國(guó)公司內(nèi)部間的融資、投資決策來(lái)粉飾其各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)打開了方便之門。
    
2.在惡性通貨膨脹環(huán)境中經(jīng)營(yíng)的國(guó)外子公司報(bào)表的折算問題。在一個(gè)通貨膨脹率極高的東道國(guó)從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的子公司，本該采用現(xiàn)行匯率法折算該子公司的當(dāng)?shù)刎泿艌?bào)表，但是，由此得出的非貨幣性資產(chǎn)成本的本國(guó)貨幣（母公司報(bào)告貨幣）等值，將遠(yuǎn)低于其原始計(jì)量基礎(chǔ)，由于折算的折舊費(fèi)偏低，折算的收益必然偏高。根據(jù)這樣的折算報(bào)表計(jì)算對(duì)該子公司投資報(bào)酬的各項(xiàng)比率，由于包含了過高的通貨膨脹因素在內(nèi)，很可能導(dǎo)致對(duì)未來(lái)獲利能力的錯(cuò)誤預(yù)期。
    
那么，在折算前是否應(yīng)該對(duì)當(dāng)?shù)赝ㄘ浥蛎浀挠绊戇M(jìn)行調(diào)整呢？英國(guó)第20號(hào)公告和第21號(hào)國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則都認(rèn)為，應(yīng)先對(duì)子公司所在國(guó)的通貨膨脹影響進(jìn)行調(diào)整，調(diào)整后再采用現(xiàn)行匯率法折算。但美國(guó)的SFASNO.52則認(rèn)為，這樣的調(diào)整不符合美國(guó)基本財(cái)務(wù)報(bào)表中所采用的歷史成本計(jì)量基礎(chǔ)。作為變通的解決方案，它要求當(dāng)國(guó)外子公司處于高度通貨膨脹經(jīng)濟(jì)環(huán)境時(shí)，應(yīng)以母公司的報(bào)告貨幣作為功能貨幣，用時(shí)態(tài)法把當(dāng)?shù)刎泿胖匦掠?jì)量為母公司的報(bào)告貨幣。然而，這樣的會(huì)計(jì)處理，只是在子公司東道國(guó)和母國(guó)之間的差別通貨膨脹率與匯率完全負(fù)向相關(guān)的條件下才有意義，否則，處于通貨膨脹環(huán)境下的外幣資產(chǎn)的美元等值也會(huì)使人產(chǎn)生誤解。再者，一旦子公司所在東道國(guó)的通貨膨脹率降至限度（100%）以下，要轉(zhuǎn)而采用現(xiàn)行匯率法時(shí)，由于這期間匯率必將有大幅度的變動(dòng)，從而會(huì)形成對(duì)合并股東權(quán)益的巨大折算調(diào)整額，當(dāng)把外幣資產(chǎn)上的折算損失包括在股東權(quán)益內(nèi)時(shí)，對(duì)以股東權(quán)益為分母的財(cái)務(wù)比率會(huì)帶來(lái)重大影響。不少跨國(guó)公司就擔(dān)心執(zhí)行SFAS NO.52會(huì)影響信用分級(jí)機(jī)構(gòu)、債權(quán)人以及股東在進(jìn)行投資分析時(shí)對(duì)公司的評(píng)價(jià)。

四、解決外幣報(bào)表折算問題的思考

針對(duì)上述問題，西方國(guó)家在外幣報(bào)表折算的會(huì)計(jì)處理方面進(jìn)行了一些有益的嘗試：①按照不同情況和層次的合并采編制不同的合并報(bào)表。比如，用時(shí)態(tài)法折算和用現(xiàn)行匯率法折算的國(guó)外子公司報(bào)表分別合并；又如，按通貨膨脹程度相當(dāng)?shù)膰?guó)家和地區(qū)分別合并在各該地區(qū)從事經(jīng)營(yíng)的子公司的報(bào)表；再如，進(jìn)一步按經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)相似或按一定層次上的子公司分別合并它們的報(bào)表。應(yīng)該說(shuō)這種方法在跨國(guó)公司內(nèi)部經(jīng)營(yíng)管理上是非常有用的。然而，用于對(duì)外目的的合并報(bào)表，一般則必須是單一的，所以上述設(shè)想不能解決問題。②把特殊情況的子公司報(bào)表排除在合并之外。比如說(shuō)，把在高通貨膨脹國(guó)家從事經(jīng)營(yíng)的子公司排除在合并范圍之外可能是合適的，因?yàn)檫@種國(guó)家往往會(huì)實(shí)施外匯管制，它的資金往往不能自由地匯回本國(guó)。但這種方法并不能解決上述所有的問題，例如，它對(duì)兼用時(shí)態(tài)法和現(xiàn)行匯率法的問題就無(wú)能為力。因此，解決問題的根本出路在于成本計(jì)量模式的轉(zhuǎn)變，即以現(xiàn)行成本計(jì)量模式取代歷史成本計(jì)量模式。
    
當(dāng)以現(xiàn)行成本計(jì)量模式代替歷史成本計(jì)量模式時(shí)，母公司和國(guó)內(nèi)、外子公司的報(bào)表都從歷史成本基礎(chǔ)調(diào)整換算為現(xiàn)行成本基礎(chǔ)，從而消除了包括母國(guó)和國(guó)外子公司所在東道國(guó)的物價(jià)變動(dòng)影響，這是全面意義上的消除物價(jià)變動(dòng)影響，從而也就解決了上述關(guān)于在惡性通貨膨脹環(huán)境中經(jīng)營(yíng)的國(guó)外子公司報(bào)表的折算問題。同時(shí)，在所有的資產(chǎn)、負(fù)債項(xiàng)目都已按現(xiàn)行成本計(jì)量的情況下，根據(jù)時(shí)態(tài)原則，也應(yīng)該按現(xiàn)行匯率折算，從而使現(xiàn)行匯率法與時(shí)態(tài)法合二為一了，它既適用于在國(guó)外獨(dú)立自主地從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的實(shí)體性子公司，也適用于其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)不過是母公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的擴(kuò)展或延伸的國(guó)外子公司。在折算匯率的選擇問題解決后，有關(guān)“折算差額”的問題，只要其單獨(dú)列示，是作為損益還是作為股東權(quán)益的一部分，對(duì)報(bào)表使用者來(lái)說(shuō)并不會(huì)有很大影響。